Как банки избежали налога на сверхприбыль: детали сделки со Смотричем

За сутки до того, как министр финансов Бецалель Смотрич согласовал с банками выплату сбора в размере более 3 миллиардов шекелей в государственную казну, профессиональный эшелон министерства финансов вел борьбу против предложения, которое угрожало свести на нет усилия по удержанию дефицита бюджета ниже отметки в 5%. Профессор Ави Симхон, экономический советник премьер-министра, до последнего момента настаивал на том, чтобы направить средства от сбора на субсидирование владельцев ипотек, пострадавших от роста процентных ставок. В инициативе, которая поначалу получила поддержку Биньямина Нетаниягу, видели классическую «экономику выборов». Бецалель Смотрич также выступал против нее, и в итоге премьер-министр принял решение в пользу позиции министерства финансов: средства будут направлены на покрытие чрезвычайных расходов на оборону.

● Схема неоплачиваемого отпуска (ХАЛАТ) для работников была одобрена в первом чтении в Кнессете

● Повышение налогов и призыв ультраортодоксов: Банк Израиля намечает пути восстановления экономики

Окончательная компромиссная схема, выработанная между министерством финансов, банками и финансовой комиссией, устанавливает, что вместо многолетнего налога на сверхприбыль, как изначально требовал Бецалель Смотрич, банки заплатят «единоразовый» сбор в размере около 3 миллиардов шекелей с прибыли за 2026 год. Кроме того, в 2027 году будет переведено около 300 миллионов шекелей, из которых 175 миллионов шекелей пойдут в специальный фонд для бизнеса на севере. За этим результатом стоят острые внутренние разногласия и вынужденные уступки, которые привели к механизму взимания, вызывающему недовольство даже у профессионалов министерства.

Почему «Леуми» и «Апоалим» понесут основную часть выплат

Как распределится бремя сбора между банками? Нынешний механизм опирается на модель, применявшуюся в 2024–2025 годах, и устанавливает фиксированный процент от прибыли от всей деятельности банков в Израиле, начиная с первого шекеля. В то время как тогда ставка составляла 6% в год в течение двух лет с потолками в 1,2 и 1,3 миллиарда шекелей, на этот раз сбор был сосредоточен в основном на один год. В связи с этим ставка была удвоена до 12% от прибыли в 2026 году плюс дополнительный сбор в размере 0,5%, который будет взиматься в 2027 году.

Причина, по которой в министерстве финансов могут заранее оценить «купон», который будет срезан с прибыли банков в 2026 году, заключается в том, что был установлен относительно консервативный потолок сбора («кап») в размере 3 миллиардов шекелей для всей банковской системы. В министерстве оценивают, что прибыль банков в этом году продолжит демонстрировать сильные показатели, которые превысят налоговый потолок и гарантируют перевод всей суммы в казну. Однако сценарий снижения процентной ставки более быстрыми темпами, чем ожидалось, или непредвиденный удар по прибыльности банков могут привести к сокращению суммы, которая в конечном итоге будет передана в государственную казну.

Распределение бремени между банками будет определяться в соответствии с их прибылью с первого шекеля, так что крупнейшие банки системы — «Леуми» и «Апоалим» — как ожидается, понесут более высокую нагрузку. Это не является настоящим механизмом «сверхприбыли», и он даже противоречит рекомендациям профессиональной группы министерства финансов от декабря прошлого года. Сбор налагается в виде единого процента на всю прибыль, а не на прибыль сверх определенного порога.

Так будет работать банковский сбор:

Объем взимания: около 3,1 млрд шекелей за два года
Метод: фиксированный процент от чистой прибыли с первого шекеля
Распределение взимания: 12% от прибыли в 2026 году (до 3 млрд шекелей) и 0,5% в 2027 году (до 125 млн шекелей)
График: выплата текущих авансовых платежей в течение 2026 года и завершение выплаты остатка налога в 2027 году при закрытии окончательных расчетов.

Прагматизм победил принцип

Экономисты отмечают, что это «неумный» механизм, так как он не фокусируется на исключительной прибыльности, возникающей из-за высокой процентной ставки, или на процентной марже (арбитраже) между кредитами, которые выдают банки, и депозитами. Этот шаг может даже нанести ущерб стимулу банковской системы к росту за счет повышения эффективности. В министерстве финансов признают эту критику, но в условиях сжатых сроков утверждения бюджета, продолжающейся войны и дефицита, угрожающего превысить порог в 5%, прагматизм победил профессиональные принципы.

Банки будут перечислять в Налоговое управление авансовые платежи в течение 2026 года, а окончательный расчет будет произведен по завершении оценки их годовой прибыли — процесс, который, как ожидается, затянется на 2027 год. Сроки выплат не являются едиными, так как каждый банк ведет с Налоговым управлением отдельный диалог об объеме авансов и их сроках. Это означает, что часть денег поступит в казну государства в течение текущего года, в то время как остаток будет переведен только при закрытии окончательного расчета. Таким образом, даже те три миллиарда шекелей, на которые рассчитывают в министерстве финансов для сокращения дефицита 2026 года, фактически достигнут цели только в течение 2027 года.

Для иллюстрации: прибыль пяти крупнейших банков в 2025 году составила около 32 миллиардов шекелей. Этот показатель свидетельствует о том, что даже полный сбор в размере 3 миллиардов шекелей представляет собой менее одной десятой прибыли, накопленной банками только за прошлый год. Сумма, которую банки переведут в казну министерства финансов в 2027 году, сократилась вдвое в результате соглашения между Бецалелем Смотричем и банковской системой и составляет сейчас 125 миллионов шекелей вместо первоначальных 250 миллионов шекелей.

Финансовая комиссия под председательством депутата Кнессета от партии «Ликуд» Ханоха Мильвицкого обусловила утверждение схемы созданием специального общественного фонда для бизнеса на севере. Речь идет о «повторе» аналогичного решения комиссии по соглашению 2024 года, в рамках которого был создан фонд помощи резервистам — владельцам малого бизнеса.

В конечном итоге соглашение дает банкам то, чего они хотели — определенность. Вместо постоянного налога на пять лет, который мог бы стать бессрочным, они платят значительный единоразовый сбор и закрывают инцидент. С экономической точки зрения это выгодная сделка для банков, так как согласно первоначальному плану налог в 15% на сверхприбыль принес бы около 7,5 миллиардов шекелей до 2030 года. Это означает, что банки экономят более 4 миллиардов шекелей за этот период благодаря нынешнему компромиссу. Тем не менее, соглашение включает предупреждение, о котором банки хорошо знают. Обязательство министра финансов Бецалеля Смотрича о том, что это «последний раз» и что в будущем не будет выдвигаться дополнительных требований, не является юридически обязывающим для любого правительства или министра финансов, которые будут занимать посты после выборов, запланированных на октябрь следующего года.