Как боты с Уолл-стрит зарабатывают на постах Дональда Трампа в Truth Social

Социальная сеть Truth Social президента США Дональда Трампа начала продавать трейдерам фондового рынка сверхбыстрый доступ к постам, которые он там публикует. Впрочем, на Уолл-стрит эта практика уже давно стала нормой.

По словам участников рынка, многие крупные инвестиционные компании разработали автоматизированные системы, которые отслеживают публикации в Truth, распознают важные ключевые слова и совершают сделки за доли секунды, открывая или закрывая позиции по различным активам.

Анализ торговых данных, проведенный The Wall Street Journal, показывает, насколько оперативно трейдеры реагируют на заявления президента. Согласно данным исследовательской компании DTN, в течение минуты после публикации двух постов Дональда Трампа об Иране в прошлом месяце было проторговано более 2 миллионов акций. Эти сделки привели к колебаниям котировок более чем на 2% почти в 24 компаниях энергетического и промышленного секторов.

Новый продукт, Truth API, от компании Trump Media & Technology Group, позволит фирмам платить за еще более быстрый доступ к постам президента. По словам источников, компания планирует взимать от 60 до 100 тысяч долларов в месяц с тех, кто подпишется на несколько лет. Эти суммы недоступны большинству частных инвесторов, которые также внимательно следят за публикациями Дональда Трампа в социальных сетях.

В Trump Media в ответ на запросы сообщили, что «Truth API предназначен для передачи постов в тот момент, когда они становятся публичными для всех, а не до этого».

9 июня в 12:38 дня президент опубликовал пост, в котором написал, что Иран сбил вертолет «Апач», патрулировавший небо над Ормузским проливом, и отметил:

«Соединенные Штаты должны, в силу обстоятельств, отреагировать на эту атаку.»

Согласно торговым данным, изученным The Wall Street Journal, активность в энергетических акциях подскочила почти сразу после публикации, что привело к росту рынка в целом.

Два дня спустя президент сообщил об отмене атак, запланированных на тот вечер, сославшись на прогресс в переговорах с Ираном. Он даже намекнул, что долгосрочное мирное соглашение находится в пределах досягаемости: «Дата и место подписания будут объявлены в ближайшее время», — написал он. На этот раз немедленной реакцией рынков стало резкое падение акций энергетических и оборонных компаний.

Наносекунды перед конкурентами — значительное преимущество

Источники, знакомые с вопросом, сообщили, что руководители Trump Media — технический директор Владимир Новицкий, директор по доходам Пол Бреммер и директор по стратегическим инициативам Матеус Вагнер — ведут переговоры с торговыми компаниями о продаже платной ленты данных. Услуга включает доступ к постам самых высокопоставленных аккаунтов на платформе. У президента Дональда Трампа самая большая аудитория — около 13 миллионов подписчиков, также много подписчиков у его сыновей и вице-президента Джей Ди Вэнса.

По словам одного из источников, среди компаний, уже подписавшихся на услугу, есть пять фирм, специализирующихся на высокочастотной торговле (High-Frequency Trading). Эти компании пытаются извлечь прибыль из краткосрочных ценовых разрывов, поэтому скорость реакции для них критична. В этой сфере получение информации даже на несколько наносекунд раньше конкурентов дает значительное преимущество.

Компании, специализирующиеся на высокочастотной торговле, стремятся получить преимущество разными способами, в том числе размещая свои серверы как можно ближе к компьютерам бирж, таких как NASDAQ или Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE). По словам Эрика Будиша, профессора Школы бизнеса Бута Чикагского университета, некоторые фирмы даже размещают серверы в районе Вашингтона, чтобы быть ближе к центрам публикации правительственных экономических данных.

Приобретение доступа к быстрой ленте данных — еще один инструмент в их арсенале. Так, если торговая компания выставила ордера на покупку фьючерсов на нефть, а затем получила через новый сервис пост Дональда Трампа об окончании войны с Ираном, она сможет немедленно отменить ордера и перейти в позицию шорт по нефти, как объясняет Джо Салуцци, сооснователь брокерской компании Themis Trading. Все это может произойти до того, как другие инвесторы увидят пост.

«Они должны быть самыми быстрыми, поэтому строят вокруг этого системы всех видов», — сказал Салуцци. «Это, вероятно, была недостающая часть системы».

Станет ли услуга обязательным инструментом для отрасли?

Рынки на Уолл-стрит сегодня реагируют на публикации президента в социальных сетях более умеренно, чем в начале его срока. Тем не менее, быстрые трейдеры все еще могут использовать колебания, которые он создает в отдельных акциях и на рынке в целом.

Торговые компании уже автоматически сканируют его ленту в поисках упоминаний компаний или фраз, таких как «Thank you for your attention to this matter» (Спасибо за ваше внимание к этому вопросу), которые могут свидетельствовать о важности сообщения. Другими ключевыми словами могут быть «ceasefire» (прекращение огня) или «Iran» (Иран). Некоторые компании используют агентов искусственного интеллекта для быстрой оценки влияния его слов на рынки.

Иногда даже без упоминания конкретной компании заявления Дональда Трампа могут повлиять на акции. Так, 7 января этого года он написал, что работает над запретом для крупных институциональных инвесторов покупать дополнительные дома на одну семью, отметив, что «люди живут в домах, а не корпорации». После публикации акции компаний Blackstone и Invitation Homes зафиксировали резкое падение.

По словам некоторых трейдеров, сервис быстрой ленты Truth Social станет обязательным инструментом в отрасли. «Это расходы, предназначенные для защиты от отставания от конкурентов, а не обязательно для получения преимущества в торговле», — сказал Дэвид Болл, менеджер брокерской компании по опционам Bakerst.

Многие частные инвесторы также стремятся действовать в соответствии с постами Дональда Трампа, однако они не могут реагировать со скоростью торгового алгоритма. «У частных инвесторов просто нет шансов отреагировать достаточно быстро, чтобы это имело значение», — добавил Болл.

Сервис ленты данных в реальном времени подвергся критике со стороны членов Демократической партии, в том числе сенатора Марка Уорнера, который заявил, что это конфликт интересов и что услуга «создаст двухуровневую систему доступа к правительственной информации и подорвет доверие к фондовым рынкам США».

Представитель Trump Media заявил в этой связи, что некоторые политики ложно обвиняют компанию в «поведении, противоречащем принципам свободного рынка, и одновременно оказывают давление на компании, чтобы те бойкотировали ее продукт, как часть скоординированных усилий по нанесению ущерба публичной компании».