Увольнения в хайтеке: как максимизировать прибыль от опционов

Все больше компаний, особенно в сфере разработки программного обеспечения, проводят в этом году сокращения штата, объясняя это развитием искусственного интеллекта — тенденция, получившая название «увольнения из-за ИИ».

Волна увольнений охватывает как глобальные корпорации, так и израильские технологические компании. По оценке Хена Герцога, главного экономиста аудиторской фирмы BDO, с начала текущего года в израильском хайтеке было уволено более 10 000 сотрудников.

Среди крупных работодателей, проводящих сокращения: компания Wix (1000 уволенных, большинство в Израиле), Monday (630 уволенных, более половины в Израиле), игровая компания Playtika (500 уволенных), компания-разработчик ПО Amdocs (3000 уволенных, из которых около 300–400 в Израиле), американская компания ZoomInfo (300 сотрудников в Израиле), киберкомпания SentinelOne (250) и другие.

Перед уволенными сотрудниками часто встает вопрос: «Что делать с опционами?» — льготой, которая порой стоит гораздо больше, чем заработанная ими зарплата. Насколько значим этот компонент вознаграждения, можно судить по оценке Моди Шафрира, главного стратега по финансовым рынкам банка «Апоалим»: стоимость опционов, находящихся в руках сотрудников израильского хайтека и являющихся «в деньгах», на конец прошлого года оценивалась примерно в 150 миллиардов шекелей (не включая опционы частных компаний). На рынке отмечают, что с тех пор эта сумма продолжает расти.

Увольнение — неприятное событие, и многие компании стремятся «подсластить пилюлю», предлагая уволенным такие варианты, как более ранняя «вестингация» (созревание) опционов или продление срока их реализации: с обычных 90 дней до 180 дней, а иногда до года или двух. Однако это ожидание может стоить немалых денег из-за позиции Налогового управления.

Что должны знать уволенные сотрудники хайтека и от чего им нельзя отказываться? «Глобс» спросил экспертов.

1. Реализовать, а не оставлять в состоянии созревания

«Самое основное — это реализовать опционы в акции. То есть заплатить за них деньги, а не оставлять их в состоянии созревания», — объясняет адвокат и аудитор Омер Янив, генеральный директор Psagot Equity. По его словам, «обычно для этого есть 90 дней с момента окончания работы в компании».

Адвокат Яир Биньямини, партнер-основатель фирмы «Биньямини и партнеры» и эксперт по налогообложению, уточняет: «Есть масса случаев, когда люди не заплатили 50–80 тысяч долларов, чтобы реализовать опционы в акции, а после этого потеряли миллионы, потому что компания вышла на экзит или IPO».

Асаф Гласс, генеральный директор компании по работе с опционами для сотрудников из группы IBI Capital, добавляет: «Я видел немало случаев, когда люди увольнялись или были уволены и думали, что опционы созрели, поэтому они получат прибыль от акций позже, но в итоге не получили ничего, так как опционы не были реализованы».

2. Осторожность с досрочной продажей

Рекомендуется подождать два года с момента распределения опционов, прежде чем продавать акции на рынке. Реализация до истечения этого срока нарушает условия Налогового управления, что повышает налог на прибыль от продажи акций с 25% (налог на прирост капитала) до 50% из-за определения прибыли как дохода от трудовой деятельности.

«Налоговый путь по статье 102 Налогового ордонанса требует, чтобы акции находились у доверительного управляющего 24 месяца с момента распределения. Досрочная продажа выводит опционы из льготного режима, и вся прибыль становится доходом от работы. То есть налог до 50%, а также взносы в Институт национального страхования и налог на здравоохранение, что означает эффективную налоговую ставку в 62%», — говорит Янив.

3. «Жест» работодателя, который дорого обходится

Многие работодатели предлагают продлить окно реализации опционов сверх 90 дней или выполнить ускорение созревания (акселерацию). Однако этот жест, сделанный без предварительного налогового решения, может навредить сотруднику.

Биньямини объясняет: «Это позиция Налогового управления с 2017 года. Такие изменения условий опционов считаются нарушением, поэтому налог на продажу акций при реализации подскочит до 50%». По его словам, у сотрудника есть две возможности: подать заявление на возврат налога в связи с продажей акций или использовать внешнее финансирование через компании, которые одалживают деньги для реализации опционов, разделяя с вами будущую прибыль.

4. Прямое обращение к доверительному управляющему

Перед совершением шагов рекомендуется обратиться напрямую к доверительному управляющему (ESOP от Phoenix, IBI Capital, Altshuler или Psagot).

Гласс из IBI Capital советует: «Обратитесь в службу поддержки доверительного управляющего, сообщите, что вы увольняетесь, и спросите о последствиях. Узнайте, нарушили ли вы условие продажи через два года и сколько денег нужно внести для реализации опционов». Также важно проверить наличие программ ESPP, в которых сотрудники ежемесячно откладывали средства для покупки акций со скидкой.

5. Не стесняться просить выходное пособие

Адвокат Шани Ашкенази, партнер и глава направления хайтека и венчурного капитала в фирме «Амит, Поллек, Метлон и партнеры», предлагает уволенным «вести переговоры и не стесняться просить, например, продления периода предварительного уведомления и добавления месяцев адаптации».

Также стоит обсудить отказ от пунктов о неконкуренции, продолжение получения льгот (автомобиль, телефон) на дополнительный период и получение письма о том, что прекращение трудовых отношений произошло из-за сокращений, а не из-за результатов работы. Она также рекомендует не отказываться от процедуры слушания, так как в ходе него могут обнаружиться законные ограничения на увольнение.